Špičkoví profesionální sportovci si v mladém věku přijdou na velké peníze. A to v takových sumách, že majetek vydělaný na hřištích, kluzištích či kurtech by měl stačit na to, aby sobě i rodině zajistili spokojený a bezstarostný život do budoucna i po konci profesionální kariéry. Že tomu tak často není? Podle analýzy našeho týmu Havel & Partners A One Family Office zaměřeného na ochranu a správu majetku jsou profesionální a vrcholoví sportovci, co se týče ochrany majetku, jednou z nejzranitelnějších skupin.
Příkladem jsou smutné příběhy, které jsme našli z veřejně dostupných zdrojů, jejichž spojovacím prvkem jsou obvykle pochybní poradci či známí a kamarádi doporučující sportovcům různé „zaručené“ či „výnosné“ investice. Často proto, že peníze sami potřebují. Sportovci pak snadno podlehnou takovým lákavým výzvám, mnohdy s neslavnými konci. Vidíme řadu sportovců, kteří přišli o majetek nevýhodnými půjčkami, investicemi do pochybných nástrojů nebo přímo v investičních podvodech. Několik příkladů:
RP Invest. Fotbalový vicemistr Evropy z roku 1996 Patrik Berger svěřil firmě Romana Petra přibližně 100 milionů korun. Společnost nedávno skončila v insolvenci s dluhy přes 1 mld. Kč. Mezi poškozené patřili i další známí fotbalisté Milan Baroš, Tomáš Vaclík nebo Tomáš Sivok.
WSM investiční roboti. V příběhu falešného investování přišlo o peníze přes 7000 lidí, včetně Dominika Haška, kajakáře Vavřince Hradilka, běžce na lyžích Martina Koukala nebo hokejisty Radima Vrbaty.
Letadlo JO Investments. Další podvodné pyramidové schéma nalákalo například fotbalistu Ericha Brabce, hokejového brankaře Dušana Salfického nebo rychlobruslařku Karolínu Erbanovou. Firma je v konkurzu se „sekerou“ okolo 2,5 mld. Kč, které investoři pravděpodobně již nikdy neuvidí.
Adam Hloušek, bývalý fotbalový reprezentant a bundesligový hráč, skončil v insolvenci. Hokejový brankař a olympijský vítěz z Nagana Roman Čechmánek ve své další kariéře na úspěchy z ledu nenavázal a jeho byznysová dráha skončila dluhy. „Dominátor“ Hašek neúspěšně podnikal se sportovním oblečením či energetickými nápoji. Firmy olympijského vítěze v desetiboji Roberta Změlíka dluží desítkám věřitelů asi 1,7 miliardy korun.
A podobné příběhy známe i ze světa. Boris Becker byl nejmladším vítězem Wimbledonu. Vyhrál jej třikrát, k tomu přidal i olympijské vítězství ve čtyřhře. Byl světovou jedničkou, vydělával peníze, působil jako televizní expert i trenér špičkových tenistů. Přesto byl nucen vyhlásit osobní bankrot a na několik měsíců skončil i ve vězení.
Osobní bankrot musel vyhlásit norský fotbalista John Arne Riise, který hrál sedm let za Liverpool a během kariéry vydělal více než dvacet milionů dolarů. Nebo Mike Tyson, který za svou kariéru v ringu získal více než 300 milionů dolarů.
Pro všechny přitom platí, že sportovní kariéra je krátká a po ní už často sportovci nedosáhnou na takové výdělky (s výjimkou těch, kteří dál pokračují jako elitní trenéři, sportovní agenti nebo manažeři). Právě proto je třeba po konci sportovní kariéry získaný majetek chránit a uvážlivě spravovat. Sportovci celý svůj dosavadní život zasvětili sportovní kariéře a až na výjimky nemají dostatek životních zkušeností a potřebnou finanční gramotnost.
Ve sportu jsou to přitom profesionálové se vším všudy, a stejně jako se na hřištích spoléhají na své drilem nabyté zkušenosti a stejně jako se například při zdravotních problémech obracejí na ty nejlepší specialisty, u ochrany majetku by tomu nemělo být jinak a měli by své jmění spravovat spolu s profesionály v tomto oboru.
A to ideálně s těmi, kdo se ochranou a správou majetku dlouhodobě úspěšně zabývají, sami prokazatelně podobné sumy vydělali a umí s nimi pracovat. Většina vrcholových sportovců si může dovolit nejlepší poradenské společnosti a výběr správného poradce je tou první důležitou investicí, která v budoucnu vede k rozvoji a zhodnocení jejich majetku.
Jaké otázky si kladou podnikatelé, kteří uspěli ve světě byznysu a nyní přemýšlejí, co s nashromážděným jměním? Komu předat firmu? Prodat ji, nebo zapojit děti? Jak nejlépe zajistit rodinu do budoucna? „Odpovědí může být nadační fond,“ říká David Neveselý, partner ONE FAMILY OFFICE a HAVEL & PARTNERS.
Přesun aktiv, včetně podílu na rodinných firmách, do efektivních struktur ochrany a správy majetku je stále častější. „Zpravidla je to některá z kombinací nadačního fondu doplněného o správcovský holding nebo chcete-li rodinou banku. Cílem je minimalizovat dopady špatných budoucích scénářů a nabídnout chytré řešení pro trvalou ochranu, rozvoj a zhodnocování majetku, aniž by byl negativně ovlivněn například rodinnými bouřkami,“ vysvětluje David Neveselý, partner ONE FAMILY OFFICE zaměřeného na služby pro bonitní rodiny a jednotlivce a partner HAVEL & PARTNERS, kde vede skupinu více než 50 právníků a investičních i daňových poradců zaměřených na služby privátním klientům. Jeho tým se stará cca o třetinu nejbohatších Čechů a Slováků.
Rodinná banka
Kombinace nadačního fondu a správcovského holdingu umožňuje majetek spravovat efektivně a významně racionalizovat nejen peněžní toky, ale i správu aktiv. „Vytvořením holdingu takové struktury zajistíme nárazník mezi osobní spotřebou rodiny a distribucí výnosů z podnikání. Současně tak umožníme rodině třeba ve spolupráci s vybranými správci převzít správu majetku včetně rodinné firmy v podobě, ve které ji nepochybně zvládnou přijmout i přesto, že nesdílejí takové nadšení například pro strojírenství jako jejich tatínek,“ popisuje Neveselý. „Do holdingu je možné vložit i podíly v dalších firmách, do kterých jste investovali nebo které spoluzaložili,“ doplňuje Neveselý. Tak vznikne malá rodinná banka, v níž se alokují nejen výnosy společností, do nichž rodina investovala, ale umožnuje to efektivní správu z jednoho místa. Při splnění jednoduchých pravidel požívají finanční toky navíc daňového osvobození a lze je plné výši investovat dál. Společně se svým týmem se ve stále rostoucí míře David Neveselý setkává s případy, kdy podnikání není v rodině komu předat. „Cílem není násilně předat firmu nebo majetek někomu, kdo nestojí o jejich rozvíjení. Naopak, stát se správcem majetku může být motivační nejen pro děti – zvlášť když rodiče mohou k potomkovi připojit do tandemu profesionální správce,“ myslí si Neveselý, který zakladatelům doporučuje, aby své děti do správy majetku zapojili. Rozhodovat mohou například o části aktiv nebo investic. Potřebné analytické a odborné zázemí a know-how mohou rodiny využívat právě v rámci multi family office, když přistoupí ke společné správě aktiv. ONE FAMILY OFFICE má pro tyto účely k dispozici více než 15 investičních profesionálů se zkušenostmi ze zahraničí (Goldman Sachs, J. P. Morgan, Credit Suisse, J&T investiční společnost, Erste, Bank Austria Creditanstalt) i z největších česko-slovenských finančních skupin či tzv. velké čtyřky. Náš tým pro nás zajištuje analytickou podporu a správu pro veškeré oblasti investic, včetně nemovitostí, půjček, fondových a firemních investic, akcií, dluhopisů, hedgeových fondů, private equity fondů a venture kapitálových fondů, krypta a blockchainu, zejména v USA a na globálních trzích.
Rodinná nadace
Nad rodinným holdingem je pak vhodným doplňkem rodinná nadace (nadační fond), jejímž nejpodstatnějším majetkem jsou podíly, tedy akcie holdingu, a finanční prostředky. Úkolem nadačního fondu je ochrana, rozumná a efektivní správa majetku a postupná distribuce části majetku potomkům podle předem určených pravidel. Je možné také nastavit pravidla pro různé životní situace, aby rodina byla co nejlépe zajištěná. V čele nadačního fondu může stát jeho zakladatel, který může určit náhradní správce, kdyby péči o majetek nechtěl nebo nemohl vykonávat – může to být například rodinná rada, manželka a děti nebo právnická osoba v pozici profesionálního správce. Jakékoli změny v nadaci se provádí u notáře, jde tak o celkem flexibilní nástroj. „V případě, že zakladatel hodlá správu, její část či jen pasivní dohled svěřit profesionálnímu správci, jsme připraveni poskytnout kapacitu, rozsáhlé odborné znalosti i administrativní podporu profesionálního fiduciárního správce – společnosti s odpovídajícím týmem, zázemím, zkušenostmi a zejména pojištěním,“ říká David Neveselý.
Komu předám firmu? Prodám ji, zapojím děti nebo někoho dalšího? Co bude s majetkem, kdyby se mi něco stalo? Jak nejlépe zajistit rodinu do budoucna? Kdo bude majetek spravovat, děti? Nerozkutálí se vlivem událostí majetek mimo rodinu? Úvahy podnikatelů a podnikatelek, kteří dokázali uspět ve světě byznysu a přemýšlejí, co s nashromážděným jměním, se zpravidla točí kolem těchto otázek. Hledat na ně odpovědi jim pomáhá tým specialistů na správu a ochranu majetku z ONE FAMILY OFFICE v čele s partnerem Davidem Neveselým. Nejčastěji je podle něj optimálním řešením využití vhodné kombinace holdingové struktury a nadačního fondu.
Fenomén předávání správy majetku do rukou správců je aktuální otázka pro podstatnou část podnikatelů, a to nejen těch, kteří rozjeli svůj byznys v 90. letech a nyní jsou ve věku, kdy řeší, komu firmu předat a jak dobře spravovat vybudované jmění. „Stále častěji se na nás také obrací i silné ročníky Husákových dětí či mladí podnikatelé, kteří potřebují diskutovat profesionální správu aktiv tak, aby se mohli intenzivně věnovat svému primárnímu byznysu,“ popisuje David Neveselý.
Obě skupiny stále častěji přesouvají aktiva, včetně podílu na rodinných firmách, do efektivních struktur ochrany a správy majetku. „Nejčastěji je to v podobě kombinace holdingové struktury a nadačního fondu, které pro ně na míru dle jejich potřeb konstruujeme. Úkolem je minimalizovat dopady těch opravdu špatných budoucích scénářů, a naopak pomáhat dál majetek rozvíjet a zhodnocovat,“ vysvětluje David Neveselý, partner ONE FAMILY OFFICE zaměřeného na služby pro bonitní rodiny a jednotlivce a partner HAVEL & PARTNERS, kde vede skupinu více než 50 právníků a investičních i daňových poradců zaměřených na služby privátním klientům. Jeho tým se stará cca o třetinu nejbohatších Čechů a Slováků.
Rodinná banka
Jak taková kombinace v praxi funguje? „Peníze, které vaše podnikání vydělá a nepotřebuje pro svůj aktuální rozvoj, jsou ve firmě nejvíce ohrožené. Nárazník mezi osobní spotřebou a distribucí prostředků z firmy zajistíme vytvořením holdingu. Po zapojení holdingu zpravidla následuje oddělení neprovozních aktiv od primární společnosti (obvykle nemovitosti, část finančních prostředků s businessem nesouvisející aktiva), což zefektivňuje chod provozní společnosti a může ji tak připravit jak na vstup investora, tak vytvoření akciového programu pro klíčové členy týmu,“ popisuje Neveselý.
Toto nastavení umožňuje v případě, že v budoucnu přijde neodolatelná nabídka na odkoupení firmy, její hladší prodej. Potenciální zájemce chce zpravidla kupovat výnosný byznys a nemusí mít vždy zájem o nemovitosti vyžadující péči a investice. A naopak, pokud bude třeba prodat nemovitosti, ale firmu si nechat, i to je díky tomuto nastavení možné. „Do holdingu se vyplatí vložit i případné podíly v dalších firmách, do kterých jste investovali nebo které jste spoluzaložili,“ doplňuje Neveselý. De facto tak vznikne malá rodinná banka, do níž čerpáte z firmy peníze, které při splnění jednoduchých pravidel požívají daňového osvobození a je tak možné je v plné výši investovat dál.
Zajištění rodiny
Nad rodinným holdingem je pak vhodným doplňkem rodinná nadace / nadační fond, jehož nejpodstatnějším majetkem jsou podíly, tedy akcie holdingu. Úkolem nadačního fondu je ochrana, rozumná a efektivní správa majetku včetně postupné distribuce části majetku vašim potomkům podle předem určených pravidel. Je možné též nastavit pravidla předání a postupu pro různé životní situace tak, aby rodina byla vždy co nejlépe zajištěná.
V čele nadačního fondu můžete stát vy. Můžete i určit, kdo jej povede v případě vaší smrti – může to být například rodinná rada – manželka a děti. Případně můžete jako správce určit právnickou osobu – profesionální správce. Jakékoli změny v nadaci se provádí u notáře a jde tedy o celkem flexibilní nástroj.
Nadační fond funguje jako jakési centrum pro redistribuci prostředků, které mají podporovat talentované, potřebné či zodpovědně se chovající členy rodiny, tedy beneficienty. Jako zakladatel v něm formujete vaše představy či představy rodiny a vaše rozhodnutí ve vztahu k řízení, ochraně a investování rodinného majetku.
David Neveselý z ONE FAMILY OFFICE říká: „Je to vždy zakladatel rodinné nadace, kdo nese odpovědnost za to, aby definoval, co a jak hodlá předávat. Nemusí se to týkat jen firmy či akcií rodinného holdingu nebo jiného majetku, ale měl by vyjádřit i svou představu ohledně principů a idejí správy a budoucí distribuce rodinného majetku nebo jeho výnosů.“
Odkaz příštím generacím
Profesionální poradci, jako je právě David Neveselý, v takovou chvíli často nejen musí předložit rodině a otci zakladateli právně či daňově nejvhodnější varianty řešení, ale u jednacího stolu si k tomu střihnou i roli mediátora či vyjednavače. Mnohdy je třeba sladit a vybalancovat rozdílné představy či očekávání zástupců různých generací a členů rodiny. „Je nezbytné, aby výsledný návrh byl pro všechny přijatelný, protože jen takový model má šanci dlouhodobě fungovat,“ zdůrazňuje Neveselý.
Neveselý se svým týmem často naráží při diskusích s movitými rodinami i na to, že podnikání není vlastně v rodině komu předat. „Mezigenerační transfer se z logických důvodů často nedaří, řada klientů se s tím vlastně smířila. Cílem není násilně předat firmu nebo majetek někomu, kdo nestojí o jeho rozvíjení a zvelebování. Naopak stát se (pouze) správcem takového majetku může být motivační nejen pro potomky – zvlášť když rodiče mohou k potomkovi připojit do tandemu profesionální správce,“ myslí si David Neveselý.
Pokud vašim dětem pro začátek nasypete do kapsy rovnou půl miliardy, není to pode něj ideální. „Známe řadu případů, kdy nedotažené předání majetku dopadlo špatně. Nicméně klientům doporučuji, aby děti do správy majetku zapojili. Rozhodovat mohou například o části aktiv nebo investic a postupně jim pak můžete předávat více a více. Povolání správce může být pro děti mnohem lákavější než řízení továrny nebo provozu, a vy tak získáte motivované nástupce, kteří se budou dál zodpovědně starat o váš odkaz,“ uzavírá.
Havel & Partners, jeden z odborných garantů soutěže Agentura roku, se vedle klientů z řad firem soustředí i na specifickou skupinu privátních klientů. „Tato bonitní a diskrétní cílová skupina vyžaduje odlišný přístup v poskytování služeb a specifické jsou i související marketingové aktivity,“ vysvětluje Veronika Dvořáková, partnerka a marketingová ředitelka advokátní kanceláře.
Váš projekt NextŽeny otevřel na poradenském trhu nová témata.
Ano, cílem bylo vnést do veřejného prostoru důležité téma podpory žen v byznysu, ženského vlastnictví a postupného přesunu majetku do jejich rukou. Ženy totiž dnes ovládají zhruba třetinu světového bohatství a hodnotu svého majetku navyšují stále rychleji.
Projevuje se tento trend i v Česku?
Zcela určitě — potvrdili jsme to ve studii NextŽeny unikátním modelem přesunu majetku u skupiny nejbohatších Čechů. Tento globální fenomén jsme tak v českém prostředí popsali na základě sociekonomických dat a také navazujícího průzkumu, kde jsme zjišťovali, zda bonitní klienti — ženy a muži — přistupují k otázkám majetku a investic stejně, nebo zda mají své specifické potřeby.
Jak jste data využili v marketingu zaměřeném na privátní klienty?
Ze studie a průzkumu vycházela strategie pro další zkvalitnění a rozšíření služeb, na jejímž základě začátkem roku vznikl ve spolupráci s Havel & Partners „multi family office“ One Family Office zaměřený na bonitní rodiny a jednotlivce a ochranu jejich soukromého i podnikatelského majetku.
Ochranu v jakém smyslu?
Jde o komplexní servis pro bonitní partnery s maximálním klientským komfortem, který zajišťuje, aby člověk měl administrativně, právně a daňově své záležitosti v pořádku. Jdeme ale ještě dál. Umíme se postarat i o ochranu dobrého jména, bezpečnost nebo zdravotní concierge. Jde o oblast, která klienty extrémně zajímá, na druhou stranu je velmi citlivá a vyžaduje maximální diskrétnost a důvěru.
S Jaroslavem Havlem o tom, jak se buduje a řídí největší středoevropská právní kancelář. Ale především o unikátním projektu správy majetku, pro nějž inspirací byly nejen zkušenosti byznysových rodů Rockefellerů a Morganů, ale také Warren Buffett, Charlie Munger či Ray Dalio.
V roce 2000 jste získal titul doktora práv a již o rok později jste založil vlastní právní kancelář – co vás k tomu vedlo?
Bylo nás u zrodu naší advokátní kanceláře celkem pět právníků, bylo nám tehdy kolem třiceti a pracovali jsme pro významné zahraniční kanceláře zejména na mezinárodních transakcích – já osobně v Linklaters, kde jsme spolupracovali i se společností Deloitte a dozvěděli jsme se, že hledají někoho, kdo by v Česku vybudoval partnerskou advokátní kancelář. Přišlo mi to jako vhodná příležitost, s níž by bylo možné spojit myšlenku vlastního projektu.
Jaká tehdy byla vaše vize?
Naší představou bylo vybudovat v Česku úspěšnou advokátní kancelář podle amerického modelu, tedy firmu, která bude poskytovat komplexní právní servis potřebný pro byznys a bude na českém trhu alternativou k mezinárodním kancelářím. A to se nám povedlo, dnes jsme největší nezávislou česko-slovenskou advokátní kanceláří s 350 právníky a daňovými poradci a celkem 3 000 klienty a poskytujeme služby ve všech oblastech práva i podnikání.
Jak se vlastně řídí takto velká advokátní kancelář? Počtem lidí si nezadáte s velkými korporáty…
Řízení advokátní kanceláře je specifická, velmi náročná disciplína. Jednou z hlavních priorit je pro nás udržet si schopnost rychle a flexibilně rozhodovat a přizpůsobovat se vnějším okolnostem. Jakmile se z vaší firmy stane „úřad“, nemíříte dobrým směrem. Abychom skutečně efektivně mohli fungovat, máme i profesionální management kanceláře v oblastech, jako jsou HR, finance či marketing.
Jak moc se za těch více než dvacet let změnilo těžiště vaší práce?
Mění se přirozeně podle vývoje ekonomiky a nových trendů. My se vedle dlouhodobých „tradičních“ oborů, jako jsou právě M&A nebo například real estate či finance, zaměřujeme nyní i na další oblasti, například řešení komplexních sporů a krizových situací klientů, kde je vidět největší přidaná hodnota nejen naší značky a komplexity týmové práce, ale využíváme i mimořádného informačního vybavení kanceláře, unikátní sítě kontaktů včetně bezpečnosti, PR, médií, tak i mimořádných schopností a zkušeností největších „hvězd kanceláře“. Působíme hodně mezinárodně – budeme otvírat i zahraniční kancelář ve Frankfurtu. Velké aktuální téma posledních let a zejména i let budoucích je pak i přesun správy privátního i podnikatelského majetku od lidí, kteří po revoluci vybudovali úspěšné firmy a teď pomalu opouštějí aktivní pracovní život – proto jsme zřídili ONE FAMILY OFFICE.
Co tuto generaci nyní čeká?
Podnikatelé, kteří po revoluci dokázali vybudovat velmi úspěšné firmy a díky svému úsilí v posledních 30 letech enormně navýšili své jmění, jsou nyní na vrcholu ekonomické aktivity a řeší, nebo v nejbližších letech řešit budou, co bude s jejich majetkem a byznysem dál. Pro nástupníky této generace podnikatelů bude cílem zejména rozumně spravovat vybudované jmění, udržovat jeho hodnotu a efektivně řídit jeho výnosy. Zásadní význam bude mít pro ně právě profesionalizovaná správa tohoto jmění, a to i kvůli tomu, že u nové generace očekáváme menší míru osobního zapojení, protože pro ně budou mít daleko větší význam jiné hodnoty či jejich osobní podnikatelské ambice. Jde o celosvětový trend přesunu starosti a péče o majetek od zakladatelů ke správcům. Dá se proto předpokládat, že po vzoru zahraničních rodin budou zakladatelé ve spolupráci s rodinou ve větší míře delegovat správu majetku na profesionální poradce.
V této oblasti jste nyní také aktivní. Se začátkem roku jste spustili zmiňované ONE FAMILY OFFICE? O co jde?
Už v roce 2012 jsme začali postupně vytvářet systém pro komplexní správu, ochranu a finanční řízení našich vlastních aktiv vybudovaných díky našemu působení v advokacii. Teď po více než 10 letech umožňujeme dalším obchodním přátelům stát se jeho rovnocennou součástí a na partnerském principu využívat výhod našeho multi family office. Ten má za cíl vytvářet prostředí pro sdílení zkušeností, investičních příležitostí a prohlubování obchodní spolupráce zapojených partnerů a jejich rodin. Tento model umožňuje klientům sdílet nejen zkušenosti a informace, ale i náklady a zdroje spojené se správou majetku.
Co bylo hlavním motivem vzniku ONE FAMILY OFFICE?
Bylo nutné vytvořit co nejlepší systém správy a ochrany našeho majetku. Protože máme unikátní znalosti v dané oblasti, které z povahy věci obsahu a rozsahu našeho dosavadního působení v poradenství ani nikdo jiný v ČR a SR mít nemůže, rozhodli jsme se si tu „optimální“ organizaci vytvořit sami. Postupně fungoval multi family office pro naše potřeby, po otestování jsme se rozhodli ho otevřít obchodním partnerům. ONE FAMILY OFFICE je jen završením postupného přípravného procesu, který trval v poradenství 16 let a v investicích 11 let. Zabezpečujeme nejen plánování přechodu správy a distribuce majetku, ale i další specializované služby, včetně významné nadstavby v podobě služeb zdravotní a bezpečnostní concierge, péče o ochranu osobnosti, PR anebo mediální ochrany. Přinášíme obchodním partnerům také mimořádně rozsáhlou paletu příležitostí lokálních či zahraničních koinvestic. Našim partnerům, ale i sami sobě, zajištujeme servis na úrovni dolarových miliardářů.
Nejde tedy pouze o expertizu v právních záležitostech?
Správa majetku je multidisciplinární oblast, která zahrnuje ekonomické, manažerské i právní aspekty. Ekonomické znalosti jsou klíčové pro investiční rozhodování a dlouhodobé plánování, manažerské dovednosti pro efektivní správu týmu a zdrojů, a právní expertiza je zásadní pro navigaci v komplexním regulatorním a daňovém prostředí. Aby se správce mohl profesionálně a úspěšně starat o rozmanité aspekty majetku, musí být podle našeho názoru respektovanou institucí, která je vždy dostatečně personálně vybavena potřebným analytickým zázemím a relevantní oborovou expertizou schopnou flexibilně reagovat na požadavky partnerů – členů multi family office. Věříme, že jsme takový tým vybudovali. Naším mottem je, že teprve to, co je dost dobré pro nás samotné, to představujeme partnerům ONE FAMILY OFFICE.
Na koho tedy ONE FAMILY OFFICE cílí?
Primárně na bonitní rodiny a jednotlivce. Mezi naše partnery patří úspěšní podnikatelé, vrcholoví manažeři, příslušníci svobodných povolání s významnými příjmy, a další osoby s disponibilním majetkem od 10 mil. USD (komplexní služby), nicméně odpovídající servis jsme schopni zabezpečit i pro partnery s nižším disponibilním majetkem od 1 mil. USD.
Působíte v České republice a na Slovensku?
Kanceláře máme v České republice i na Slovensku. Základním odlišením, a i důvodem vzniku ONE FAMILY OFFICE, byla ale potřeba investovat globálně. Kromě ČR a SR seniorní členové týmu působí i v Londýně a v Dubaji. V roce 2024 pak připravujeme rozšíření působení o zastoupení v Curychu a Frankfurtu. Díky výborným vztahům s předními světovými finančními institucemi máme možnost partnerům zprostředkovat exkluzivní mezinárodní investiční příležitosti, k nimž by se jinak nedostali. A v neposlední řadě prostřednictvím zapojení odborníků poradenské skupiny HAVEL & PARTNERS mají partneři ONE FAMILY OFFICE přístup ke špičkovému poradenství po celém světě, k mezinárodním i lokálním znalostem a odbornosti prostřednictvím více než 90 tisíc právníků v přibližně 160 zemích světa. Díky šíři mezinárodních i místních kontaktů máme k dispozici pravidelné informace od analytiků top globálních investičních bank, švýcarských a jiných privátních bank, ale i předních asset manažerů z regionu střední a východní Evropy, informace z private ekvity, venture kapitálových i hedgeových fondů. Díky těmto informacím víme, že pro úspěch je potřeba s investicemi vykročit za hranice.
Kam konkrétně?
Při sestavování našeho unikátního investičního týmu jsme přihlíželi k našemu základnímu zájmu, a to je diverzifikace našeho majetku i ostatních partnerů multi family office, mimo ČR a SR. Toho lze dosáhnout pouze ve spolupráci s elitními finančními odborníky v klíčových světových finančních centrech, jako jsou New York, Silicon Valley, Londýn, Frankfurt, Curych, Vídeň, či Dubaj, Singapur a Hongkong. Většina kolegů z našeho investičního týmu v minulosti pracovala v mezinárodním prostředí v institucích, jako jsou Goldman Sachs, J. P. Morgan, Credit Suisse, Erste anebo místních významných skupinách, jako jsou Penta, EPH, PPF, Patria apod. Případně působila v rámci nejvýznamnějších family officů v ČR a SR.
Na jaké investice se chcete zaměřovat?
Struktura ONE FAMILY OFFICE v zahraničí investuje a plánuje investovat do akcií, dluhopisů, ale i do špičkových hedgeových fondů, private ekvity fondů a venture kapitálových fondů, a to zejména v USA. Dále pak i do individuálních privátních dealů v oblasti venture kapitálu, growth ekvity i IPO na zahraničních burzách. Investovat budeme lokálně i do různých nemovitostních fondů nebo individuálních nemovitostí. Důležitá je ale vždy diverzifikace rizika a důsledná ochrana investic. Jinými slovy – lepší je výnos 16-20 % při investici s velkým globálním private equity fondem než příslib vyšších výnosů s ne příliš známým a neprověřeným místním fondem s minimálním track recordem.
S investicemi tedy míříte zcela za hranice? Nebo vidíte příležitosti i na zdejším trhu?
V rámci zdejších investičních aktivit ONE FAMILY OFFICE investujeme do nemovitostí, zajištěných půjček, a tzv. distressed assets již více než 10 let (objem investic už překročil 4 mld. Kč). Dále pak nově věnuklientova jeme pozornost i spolupráci s místními fondy, jako jsou například Verdi fond farem nebo Adax fond firemního nástupnictví, které odpovídají naší investiční strategii díky jejich vynikajícím výsledkům a přístupu. Plus máme v portfoliu i rizikovější investice do venture kapitálu (sami pro sebe). Zde máme mimořádné výnosy v několika fondech.
PRO NÁSTUPCE TÉTO GENERACE PODNIKATELŮ BUDE CÍLEM ZEJMÉNA ROZUMNĚ SPRAVOVAT VYBUDOVANÉ JMĚNÍ, UDRŽOVAT JEHO HODNOTU A EFEKTIVNĚ ŘÍDIT JEHO VÝNOSY. ZÁSADNÍ VÝZNAM BUDE MÍT PRO NĚ PRÁVĚ PROFESIONALIZOVANÁ SPRÁVA TOHOTO JMĚNÍ, A TO I KVŮLI TOMU, ŽE U NOVÉ GENERACE OČEKÁVÁME MENŠÍ MÍRU OSOBNÍHO ZAPOJENÍ, PROTOŽE PRO NĚ BUDOU MÍT DALEKO VĚTŠÍ VÝZNAM JINÉ HODNOTY ČI JEJICH OSOBNÍ PODNIKATELSKÉ AMBICE.
Čím se ONE FAMILY OFFICE liší od jiných rodinných kanceláří v České republice?
Z povahy velikosti naší skupiny i investičního týmu (15 lidí investiční tým, 50 lidí dedikovaný poradenský tým, 750 lidí podpůrný tým a infrastruktura HAVEL & PARTNERS) takto široce koncipovaným komplexem služeb nikdo jiný v České republice nedisponuje. Zároveň ale ONE FAMILY OFFICE úzce spolupracuje a bude nadále rozšiřovat spolupráci s dalšími single či multi family offices v ČR, SR i v zahraničí. Vytváříme otevřenou kooperativní platformu zejména v oblasti investic s ostatními family offices (koinvestice aktivní i pasivní), které jsou pak typicky našimi klienty v poradenství a concierge.
Co dělá jedničku ve střední Evropě z vaší advokátní kanceláře?
Dnes už zejména velikost a komplexita služeb. Mimo to pak způsob přemýšlení, a to nejen v rámci kanceláře, ale teď i v rámci multi family office. Naše mentalita není založená na tom, že budeme nějakou omezenou dobu hodně pracovat, vyděláme peníze, a tím naše úsilí končí. Naopak jsme nastaveni na každodenní a systematické úsilí, nekončící rozvoj, vzdělávání se a sledování trendů. V HAVEL & PARTNERS a i při vzniku ONE FAMILY OFFICE byli a jsou pro nás inspirací i zásady Warrena Buffetta a Charlieho Mungera ze společnosti Berkshire Hathaway, kteří jsou považováni za nejlepší investory od druhé světové války, a vycházíme také z principů Raye Dalia, který vybudoval společnost Bridgewater, jednu z nejvýznamnějších soukromých společností ve Spojených státech.
V čem vás tyto osobnosti inspirují?
Buffettova a Mungerova filozofie podtrhuje význam trpělivosti a strategického myšlení při investování. Oba místo vidiny krátkodobých tučných zisků zdůrazňují investování do hodnoty a dlouhodobého růstu společností. Vždy také dávali důraz na etickou integritu dané společnosti a lidí, kteří ji vedou. Lidský potenciál, dlouhodobá perspektiva a morální integrita jsou zásadní v každém oboru, a obzvlášť v advokacii či profesionálních službách správy a ochrany majetku, kde je důvěra klienta nejsilnějším pilířem vzájemné spolupráce. I proto tyto hodnoty vyznáváme nejen v HAVEL & PARTNERS, ale stály také u zrodu ONE FAMILY OFFICE. Zakládáme si přitom na pevných hodnotových pilířích, jako jsou strategické uvažování, individuální přístup, špičkový tým a budování dlouhodobých partnerství. Jsme totiž přesvědčeni, že úspěch není pouze o krátkodobých ziscích, ale o vizi, trpělivosti a důrazu na hodnoty a etiku.
Stali jste se strategickými partnery žebříčku Diamanty českého byznysu. Proč?
Jsem přesvědčený, že v Česku existuje mnoho úspěšných firem, které mohou být vzorem svému okolí, ale nemají takovou publicitu, jakou by si zasloužily. Diamanty českého byznysu jsou možností, jak příběhy těchto úspěšných podnikatelů sdílet a nechat se jimi zároveň inspirovat.
Jaroslav je hlavním partnerem a investorem ONE FAMILY OFFICE. Je spoluzakladatel a řídicí partner advokátní kanceláře HAVEL & PARTNERS, která je s více než 350 právníky a daňovými poradci největší nezávislou právní firmou ve střední Evropě a poskytuje nejkomplexnější právní a daňové služby na trhu více než 3 000 klientům, mj. cca 300 vysoce bonitním českým a slovenským rodinám. Jaroslav se věnuje komplexnímu poradenství v oblasti rozvoje a strategického řízení rodinných a jiných nejvýznamnějších českých a slovenských soukromě vlastněných firem, zejména plánování následnictví, a správě a ochraně majetku a investic. V těchto oblastech dlouhodobě sleduje světové trendy a implementuje je na český a slovenský trh profesionálních služeb. Zaměřuje se také na rozvíjení vztahů s nejvýznamnějšími klienty kanceláře a strategickými obchodními partnery v ČR, na Slovensku i v zahraničí. Jaroslav je dále hlavním akcionářem mediální skupiny Premium Media Group a její spřízněné PR agentury SuccessStory; mediální skupina i agentura se věnují primárně tematice investic a zájmů nejbonitnější klientely, cca 50 tisíc lidí v ČR a SR, typicky označované jako dolaroví milionáři. Je také akcionářem a investorem řady dalších společností a projektů (nemovitosti, private equity a venture capital). Celkově jeho aktivity generují tržby cca 2 mld. Kč a EBITDA cca 500 mil. Kč.
Multi family office poskytující nový rozměr v oblasti profesionální správy a ochrany majetku. Pro bonitní rodiny a jednotlivce zajišťuje komplexní poradenské služby s mezinárodním přesahem a maximálním klientským komfortem. ONE FAMILY OFFICE vznikl ve spolupráci s největší československou advokátní kanceláří HAVEL & PARTNERS. Sdružený majetek zakladatelů, partnerů a omezeného okruhu obchodních přátel, kteří se podílejí na platformě ONE FAMILY OFFICE, dosahoval při založení k 1. 1. 2024 hodnoty 7,5 mld. Kč. Seniorní členové týmu ONE FAMILY OFFICE působí v Londýně a v Dubaji; v roce 2024 připravuje multi family office rozšíření působení o zastoupení v Curychu a Frankfurtu. Tým tvoří 15 špičkových investičních profesionálů s mimořádnými zkušenostmi ze zahraničí i z největších česko-slovenských finančních skupin či family officů, včetně 4 partnerů, a také poradenský tým skupiny pro privátní klienty advokátní kanceláře HAVEL & PARTNERS čítající více jak 50 právních, daňových a účetních poradců.
ÚSPĚŠNÍ MAJITELÉ SPOLEČNOSTÍ A PODNIKATELÉ DNES ŘEŠÍ, JAK OCHRÁNIT MAJETEK, KTERÝ SE JIM PODAŘILO VYBUDOVAT, A JAK JEJ DÁL ZACHOVAT PRO RODINU A POKRAČOVATELE. CÍLEM JE ELIMINOVAT RIZIKA, JEŽ BY MOHLA MÍT DOPAD NEJEN NA RODINNOU FIRMU, ALE I RODINNÉ BOHATSTVÍ. NECHÁVAJÍ SI PROTO STÁLE ČASTĚJI PŘIPRAVIT STRUKTURU OCHRANY A SPRÁVY MAJETKU, VČETNĚ MOŽNOSTÍ JEHO PŘEDÁNÍ DALŠÍ GENERACI. ONE FAMILY OFFICE, NOVÝ MULTI FAMILY OFFICE, KTERÝ VZNIKL VE SPOLUPRÁCI S ADVOKÁTNÍ KANCELÁŘÍ HAVEL & PARTNERS, JIM V TOM VYCHÁZÍ VSTŘÍC.
Do začátku ekonomické krize v roce 2008 se dal sledovat fenomén silného kapitalisty, vlastníka firmy – otce zakladatele. V následujících 20 letech bude ale v rámci předávání bohatství z generace na generaci sílit trend přesunu majetku od zakladatelů ke správcům. Následovníci se budou více soustředit na správu a další rozvoj vybudovaného jmění. „Stále častěji se proto obracejí na profesionální správce majetku. Ochrana majetku není dnes luxus, ale spíše potřebná nutnost kvůli zachování dlouhodobého bezpečí a stability rodinného jmění i do budoucna,“ říká David Neveselý, partner HAVEL & PARTNERS a ONE FAMILY OFFICE.
Specializovaný tým advokátní kanceláře HAVEL & PARTNERS pro privátní klienty se právně-daňovému poradenství pro bonitní rodiny a jednotlivce věnuje dlouhodobě. Služby pro nejnáročnější klientelu začal budovat od roku 2008, v oblasti investic od roku 2012 a concierge pak postupně od roku 2016. Současně přináší také komplexní servis v oblasti family office struktur, včetně přípravy mezigeneračního předání správy privátního majetku. „Základem je chytře vystavěný systém, který má za cíl zajistit celistvost a ochranu rodinného majetku před negativními vnějšími vlivy. Pro takové případy by měl family office vždy zajišťovat efektivní ovladatelnost a bezpečnost aktiv,“ vysvětluje David Neveselý.
Komplexní servis
Služby nového multifamily office ONE FAMILY OFFICE jsou taktéž založeny na servisu, který umožňuje klientům využívat osvědčené a bezpečné holdingové řešení. Tyto služby zajišťuje spolupracující tým skupiny pro privátní klienty HAVEL & PARTNERS čítající cca 50 právních, daňových a účetních poradců, s podporou infrastruktury více než 750 spolupracovníků skupiny HAVEL & PARTNERS.
ONE FAMILY OFFICE díky tomu umí navrhnout nákladově efektivní a daňově racionální struktury, které chrání rodinný majetek a zároveň podporují jeho rozvoj. Základ tvoří většinou privátní nebo rodinný holding, například v podobě akciové společnosti. Jeho funkcí není podnikání, ale držba a správa zejména finančních aktiv a majetkových účastí v obchodních společnostech. „Holding doporučujeme doplnit o další právní institut – nejfrekventovaněji nadační fond, který je takovým bezpečným přístavem umožňujícím kromě držby, nerozdrobování a správy majetku i jeho distribuci k rodině a ochranu pro další generace,“ doplňuje řídící partner HAVEL & PARTNERS a ONE FAMILY OFFICE Jaroslav Havel.
Odborníci umí vyhodnotit také případná právní, daňová či obchodní rizika a na základě toho vytvářejí strategie ochrany rodinného bohatství. ONE FAMILY OFFICE zároveň se svým týmem 15 investičních odborníků včetně 4 partnerů zajišťuje obchodním partnerům rovněž výjimečné analytické zázemí pro koinvestiční příležitosti.
Klíč k udržitelnému bohatství
ONE FAMILY OFFICE tak vytváří prostředí pro sdílení zkušeností, investičních příležitostí a prohlubování obchodní spolupráce. V současné chvíli spravuje majetek zakladatelů, partnerů a omezeného okruhu obchodních přátel, jehož hodnota přesahuje 7,5 mld. Kč. Spojením s dalšími subjekty pak míří už během roku 2024 k částce 1 mld. USD, která je nezbytná pro dlouhodobé úspěšné působení na mezinárodním trhu.
Servis je založen na komplexních poradenských službách pro bonitní rodiny a jednotlivce s celkovým disponibilním majetkem od 10 mil. USD (komplexní služby), nicméně jednotlivé koinvestiční příležitosti přináší i pro partnery včetně top managerů s disponibilním majetkem od 1 mil. USD.
Součástí týmu jsou elitní finanční analytici či poradci, právníci a daňoví specialisté působící buď v HAVEL & PARTNERS, nebo dlouhodobě v zahraničí s rozsáhlými zkušenostmi z Goldman Sachs, J. P. Morgan, Credit Suisse, Erste, Bank Austria Creditanstalt nebo z místních top investičních skupin jako PPF, EPH, Penta, Patria či z poradenských firem tzv. Velké čtyřky.
V ONE FAMILY OFFICE působí hned několik seniorních profesionálů, kteří dlouhodobě spolupracovali s dolarovými miliardáři – vedle řídícího partnera Jaroslava Havla také David Neveselý, Kateřina Zychová, Peter Bálint, Vladek Krámek, Jakub Vrbovský, Michal Kľučár, Petr Dohnal a Jaroslav Baier.
Už teď dokáže umělá inteligence (AI) zvládat některé úkoly efektivněji než lidi, tím se otevírají široké možnosti jejího využití v byznysu a podnikání. Jenže jako s každou novou technologií, vždycky je tu nějaké ALE. V případě AI je to řada právních otázek, na které byste si měli odpovědět, než si pustíte umělou inteligenci do firmy. Jaké otázky to jsou? V desateru rad to shrnul Dalibor Kovář, partner z advokátní kanceláře HAVEL & PARTNERS.
1. Komu patří výstup
Ověřte si v příslušných obchodních podmínkách AI nástrojů, jakým způsobem je upraveno komerční využití výstupů a jakým způsobem můžete nakládat s obsahem vytvořeným AI. Poskytovatelé daného nástroje mohou práva k výstupům zásadně omezovat, v krajním případě i zakázat, abyste je používali pro komerční účely.
2. Práva k podkladům
Ke generování používejte ideálně vlastní obsah. V případě fotografií či grafiky třetích osob kontrolujte v licenčních podmínkách fotobank a dalších repozitářích, že práva k podkladům, které z nich využíváte a zpracováváte v AI, jsou řádně vypořádána (tj. máte potřebné oprávnění) a že generovaný obsah neporušuje něčí výhradní práva.
3. Pozor, citlivé
Prostřednictvím AI je jednoduché porušit povinnost mlčenlivosti a zachování důvěrnosti dokumentů, obchodního tajemství či jinak chráněných informací. Nezadávejte tedy do AI nástrojů citlivé informace a údaje. Poučte i všechny zaměstnance, že nemají zadávat do AI nástrojů žádné informace o privátních záležitostech firmy, zákazníků nebo zaměstnanců.
4. Nedůvěřuj a prověřuj
Zdroje v AI nástrojích mohou obsahovat fiktivní či zastaralé informace nebo dokonce informace nesprávné nebo nepravdivé. Důsledně proto kontrolujte, zda jsou AI výstupy fakticky správné. Ověřujte si všechny informace z jiného důvěryhodného zdroje.
5. Právně správně
Upozorněte zaměstnance, že pokud chtějí využívat výstupy z AI, nesou vždy odpovědnost za to, že takový obsah nepřekračuje hranice ochrany osobnosti, nekalé soutěže, ani neporušuje práva duševního vlastnictví. Je taktéž třeba vždy ověřit a zkontrolovat, aby se výstupy AI vyhnuly jakékoli diskriminaci a nerovnému přístupu.
6. Implementace s rozumem
AI nástroje dokážou zefektivnit řadu interních i externích procesů, a posouvat tak podnikatelské aktivity na zcela novou úroveň. K zavedení těchto nástrojů je ale potřeba přistupovat opatrně. Zajistěte, aby implementace i užívání AI nástrojů probíhaly v souladu s příslušnými smluvními, zákonnými a jinými závazky vaší společnosti.
7. Proškolit a poučit
Zaveďte ve firmě technická opatření a interní směrnice, jak AI používat. Zaměstnance řádně proškolte. Každý by měl znát související rizika a jak se jim vyhnout.
8. Odborníci po ruce
Zapojte do přípravy vaší firemní AI strategie odborníky a diskutujte o ní i s lidmi ve firmě.
9. Placené verze
Místo bezplatných verzí AI nástrojů, jejichž užití pro podnikání je omezené, využívejte AI nástroje a obchodní modely určené přímo pro podnikatelské potřeby.
10. Co je nového?
Sledujte (například na blogu HAVEL & PARTNERS) vývoj nejnovější legislativy, rozhodnutí soudů a aktuální vývoj v oblasti umělé inteligence. Tyto informace mohou mít zásadní dopad do využívání AI ve vaší firmě a jak víme, u zákonů neznalost neomlouvá.
Právník Jaroslav Havel oznámil zkraje roku svůj vstup do oboru správy majetku. Muž v čele největší české advokátní kanceláře spustil spolu se třemi partnery One Family Office, v jejímž nejužším vedení i poradním orgánu nechybí jména napojená na Wall Street či Silicon Valley.
Zatímco v nejužším vedení společnosti figuruje kromě Havla advokát David Neveselý, bývalý investiční manažer nejbohatšího Slováka Peter Bálint či investorka Kateřina Zychová, v poradním orgánu najdete ekonoma Vladimíra Dlouhého, startupového investora a podnikatele Andreje Kisku mladšího či bývalého generálního ředitele MallGroup Jakuba Střeštíka.
„Chceme být schopní zajistit servis pro náš family office, jako kdybychom byli majetkově nejbonitnější či nejúspěšnější Češi, a to včetně bezlimitní možnosti investování v zahraničí,“ popisuje svůj záměr Jaroslav Havel, který se s One Family Office chce zaměřit převážně na klienty s disponibilním majetkem přesahujícím deset milionů dolarů.
„Kvůli nedostatku kapitálu, týmu či znalostí ji mají v tuzemsku jen nižší desítky jedinců, nejspíše do dvaceti rodin či bonitních jednotlivců. Věříme, že nyní mezi ně patří i náš One Family Office, jehož tým je od počátku největším a nejzkušenějším na trhu, a to nikoli jen z důvodu podpory advokátní kanceláře Havel & Partners,“ tvrdí Havel.
Celý tým podle něj sestavovali, jako by už od začátku společně spravovali majetek v hodnotě miliardy dolarů. Této částky pak plánují dosáhnout během jednoho roku. Aktuálně spravuje One Family Office asi třetinu v zásadě vlastního majetku, tedy bezmála osm miliard korun.
Jaroslav Havel teď pro Forbes přibližuje, jak přemýšlí nad svým byznysem i investicemi. A v otevřeném rozhovoru mluví také o rozšíření největší české advokátní kancelář na Západ.
Co všechno je dnes Jaroslav Havel?
Jsem rozkročený do třech oblastí. Ta hlavní je samozřejmě skupina Havel & Partners a různé společnosti, které kolem ní postupně vznikají, tedy poradenství. Druhá noha je One Family Office a spolu s ní i její investiční část, spravující majetek, který jsme zejména poradenstvím vydělali – a doufám, ještě vyděláme.
Jako třetí oblast si nechávám mediální skupinu Premium Media Group. Baví mě věnovat se marketingu a médiím, takže je logické, že tuhle oblast rozvíjím i podnikatelsky. Mezi všemi částmi je synergie a ve všech se věnujeme tomu, čím definujeme naše klienty, tedy nejchytřejší, nejúspěšnější, nejbonitnější a nejvlivnější lidi v Česku a na Slovensku s dobrou pověstí.
V tiskové zprávě k založení One Family Office zmiňujete, že systém pro správu majetku jste začali vytvářet už v roce 2012. Proč s ním přicházíte až teď?
Jde o koncept, který je extrémně komplexní a unikátní nejen na českém trhu. Navazujeme na to, co jsme se naučili v právu a daních, a především čerpáme z pozice, jakou si skupina Havel & Partners za tu dobu vybudovala, tedy z našeho podílu na trhu.
Vytvořit a poctivě se naučit všechny části, které One Family Office obsahuje – poradenskou, investiční i concierge – v takové kvalitě, jakou chceme, a vydefinovat všechny požadavky klientů a nejdříve se je naučit na nás a na našem majetku, dalo opravdu spoustu práce a stálo stovky milionů korun. Jen finalizace v roce 2023 a ostrá příprava trvala devět měsíců plného nasazení.
Zmiňujete podíl Havel & Partners na trhu. Jak významný je?
Když se na to podívám z hlediska nejmovitější klientely, ze stovky nejbohatších Čechů a Slováků jich obstaráváme třetinu. Pro někoho děláme výhradně, pro jiné pracujeme jen na některých věcech. Optikou top sto korporací pracujeme pro padesát firem. Je ale nutné zmínit, že čím větší firma, tím robustnější interní oddělení právníků sama má.
Obdobný je ale náš podíl na trhu českých a slovenských miliardářů – opět asi třetina ze zhruba devíti set osob. Mezi naše privátní klienty se řadí přes dvě stě padesát převážně podnikatelských rodin. Když se podíváme přes tržby, zisky a přes počty klientů relativně k našemu trhu, má Havel & Partners významně větší podíl než ostatní kanceláře ve vyspělých zemích Evropy a USA.
To na jiných trzích vůbec nevidíte. Tam většinou bývají dvě, tři kanceláře, které mají vyrovnaný podíl. Kdybychom srovnali nejbližší země jako jsou Polsko, Slovensko a Rakousko, nikde nevidíte na špičce místního trhu tak mladou a zároveň velkou domácí firmu, jako jsme my. Například v Polsku má lídr něco málo přes dvě stě právníků a aby měl náš tržní podíl přepočteno na velikost země, musel by jich mít až třináct set právníků.
MLADÍ A ÚSPĚŠNÍ V roce 2022 dosahovaly tržby Havel & Partners za právní služby v tuzemsku více než 900 milionů korun. V žebříčku desítky největších advokátních kanceláří na trhu je také jedinou, která začala působit až po začátku nového milénia – původní pětice právníků ji založila v roce 2001.
Kdo všechno dnes tvoří One Family Office?
V první řadě zakladatelé. Finančním investorem jsou společníci Havel & Partners a je to i tým právníků, daňových a dalších poradců naší skupiny. Manažersky pak za nás já a David Neveselý, dále naši investiční partneři jako Kateřina Zychová, Petr Bálint, Michal Kľučár a celý nyní patnáctičlenný investiční tým.
Na další úrovni jsou to členové naší poradenské rady, kteří s námi často i investují nebo jinak spolupracují, nejen příležitostně radí. Pak jsou to i další obchodní partneři, kteří už s námi v minulosti investovali či mají peníze jako koinvestoři ve stávajících projektech nebo projevili zájem se s námi do budoucna v nějakých investicích spojit.
Nejsme asset manažeři, kteří mají své produkty a ty nabízejí třetím stranám – jsme multi family office, kancelář pro více rodin i individuálních investorů pro jednotlivé projekty. Chceme být ale schopni zařídit všechno: ať už našemu investičnímu týmu rodina „svěří“ celý svůj majetek, tedy náklady i investiční strategie v rámci One Family Office, nebo jednotlivé koinvestice, které transakčně obstaráme po právní i daňové stránce a kapitál složíme ze svého a cizího.
Kolik lidí přes vás investuje?
V nejširším slova smyslu, tedy počtem jednotlivých aktivních investic nakumulovaných za deset let, to budou vysoké desítky lidí, včetně interních investorů – našich partnerů a kolegů.
Jednotlivci?
Jsou to bonitní rodiny a jednotlivci, kteří samozřejmě často investují prostřednictvím svých firem či rodinných struktur. Obecně je na konci vždy česká nebo slovenská fyzická osoba, výjimečně s námi investují cizinci.
Klienty máme od miliardářů přes lidi pracující v investičních skupinách, či v bankovnictví a financích, až po střední podnikatele, vrcholové manažery, lidi z poradenství nebo sportovce.
Ve správě máte aktuálně bezmála osm miliard korun, do konce roku však cílíte na jednu miliardu dolarů. Jak jí dosáhnete?
Ta částka odpovídá aktuální poptávce. Není to tak, že bychom si dali tento cíl a museli nějak zuřivě prodávat. Dosáhneme toho zprocesováním aktuální poptávky a rozšířením investorů o pár pro nás atraktivních osob nebo rodin z hlediska jejich reputace a byznysového přínosu.
Na to potřebujeme přibližně dvanáct měsíců. Aktuální částku tvoří z velké většiny majetek zakladatelů a partnerů One Family Office, asi dvacet procent jsou prostředky spolupracujících osob a firem, které s námi koinvestují do různých projektů.
V týmu najdeme špičkového krizového manažera Václava Nováka, ekonoma Vladimíra Dlouhého nebo startupového investora a podnikatele Andreje Kisku mladšího. Jak se vám povedlo je získat?
Havel & Partners jsme stavěli jako firmu od nuly, rozrůstala se postupně s tím, jak jsme se učili. One Family Office jsme stavěli obráceně, od konce – jako bychom už spravovali onu miliardu dolarů či víc. I proto to tak dlouho trvalo.
Poradenskou část jsme začali budovat v roce 2001, privátní část poradenství v roce 2008, investiční od roku 2012 a concierge od roku 2016. Tým One Family Office jsme pak nesestavovali po jedincích, ale často po celých už fungujících týmech, které jsme spojili a se kterými spolupracujeme.
Například s investiční skupinou Kateřiny Zychové?
Katka je perfektní příklad. Sama má profil globálního investičního bankovnictví, což je tady v Česku unikátní a moc lidí s takovým zkušenostmi tu nenajdete. Zejména žen, což je také důležité, protože děláme hodně pro rodiny. Logicky mají toto zázemí i lidi kolem ní.
Podobně je to i u Petera Bálinta. To je člověk, který několik let působil v rámci největšího slovenského family office v Dubaji, kde se stal integrovanou součástí ekosystému family officů, které spolu spravují desítky miliard nejbohatším rodinám v regionu. Přístup k informacím a deal flow, který takhle máme k dispozici, je unikátní a v našem regionu nereplikovatelný.
Máme výjimečné profesionály a zároveň celé zkušené týmy, například kapacitu týmu skupiny Verdi Capital, která má u nás zase prostřednictvím Kateřiny menšinový podíl a může využívat naše poradenství.
Majetek klientů pak bude tato akciovka spravovat prostřednictvím svěřenských fondů?
Ne, tak to nebude. Nenutíme klienty do žádných struktur. Máme zcela otevřenou architekturu. Spolupracujeme většinou s partnery, kteří již mají svou strukturu pro správu a ochranu privátního majetku včetně nadačních či svěřenských fondů. Nás poptávají, abychom byli v radě jejich fondu a podíleli se na řízení.
V takových případech máme nastavené velmi individuální způsoby odměňovaní: hodinové odměny, success fees, podíly na úspěchu. Je to opravdu velmi různorodé a individuální. Většina jiných family officů funguje tak, že má nějaký ceník, za který poskytuje určité do jisté míry komoditizované služby.
U nás to tak cíleně není, vše je na domluvě a umíme všechny podoby vzájemně výhodné spolupráce. One Family Office děláme primárně sami pro sebe a ostatní se volně přidávají, v podobě, která jim vyhovuje.
Do čeho tedy konkrétně investujete?
Dlouhodobě investujeme v oblasti pohledávek, private debts a distressed assets obecně, včetně nemovitostí. Teď jsme investice rozšířili o fondovou strukturu a investice v českých i zahraničních investičních fondech. V týmu máme Davida Fogada, který byl sám ředitelem investičního Fondu Českého Bydlení.
Přidali jsme také pasivní investice do nemovitostí: chceme tak být nově nositelem kapitálu pro přední developery, které známe, spolupracujeme s nimi a jsme schopni jim přinést kapitál v rozměru od sta do pěti set milionů korun na jednotlivé projekty.
Pokud jde o cenné papíry, na místní burze moc neinvestujeme, od toho jsou tu jiní, stejně do dluhopisů, na které opět máme spolupráce. Na mezinárodních trzích pak máme připravené investice do nemovitostí a private equity, venture kapitálových i hedgeových fondů, plus přímo do firem v těchto fondech anebo například při zahraničních IPO.
Sami pro sebe si řešíme i akcie, komodity, blockchain, kryptoměny. Prostě plný rozsah investování dle standardů velkých family officů v zahraničí.
Když zmiňujete české a zahraniční fondy – kolik procent si v nich obvykle berete?
Naše filozofie je taková, že v českých fondech chceme mít kontrolní minoritu v pozici general partner, to znamená pomalu upouštíme od čistě pasivního investování. Není to ale striktně dané. Vybíráme fondy, které by měly být schopné ročního zisku dvanáct procent a více, to znamená fondy s vysokou ziskovostí. I když máme někdy pozici general partner, majoritu vždy necháváme zakladatelům či managementu, ať jsou maximálně motivovaní.
V čem tedy spočívá kontrola?
Chceme mít kontrolu nad právní a daňovou stránkou a chceme se aktivně podílet na marketingu a byznysovém developmentu. To jsou věci, které jim zabezpečujeme za naši skupinu – dostávají od nás kapitál, marketingové a BD poradenství, pomáháme s kontakty. Beru to tak, že jim tím ulehčujeme práci, a oni se můžou víc věnovat své primární činnosti.
Kde hledáte perspektivní fondy, které budou vydělávat zmiňovaných dvanáct procent?
Musí už je vydělávat anebo být blízko, posuzujeme tedy aktuální výkon v momentě, kdy tam vstupujeme.
V kolika takových entitách jste?
Co se týče fondů včetně fondů SICAV (typ akciové společnosti, která funguje jako fond kolektivního investování, pozn. red.), tak jsme v pěti, a nechceme to nějak výrazně navyšovat.
A kdybyste měl zmínit investice, které vám teď osobně přijdou perspektivní?
Sám chci dále směřovat všechny své investice prostřednictvím One Family Office, vyjma specifických, velmi soukromých investic anebo aktiv, které s sebou nesou takové riziko, kterému bych naše partnery nechtěl vystavovat.
Například?
Například mám zainvestováno v kryptoprojektech.
Věříte jim?
Mám pro to různé důvody, učím se tím poznávat nová digitální aktiva i investování mladé generace a kupuji si podíl na trhu. V drtivé většině je to s klienty, v jednom případě investuji do projektu, do kterého má zainvestováno i jeden z mezinárodních investičních guru Bill Ackman.
Ale je to moje soukromé riziko, v žádném případě nikomu nedoporučuji do krypta investovat ani nekomentuji, jak se jeho hodnota vyvine. Jsem rád, že jsem na něm už dost vydělal, ale rozhodně se to nemusí opakovat, je to spíše taková hra. Chci rozumět všem aktivům, i digitálním a rizikovějším, což nejde bez toho si různé investice vyzkoušet. A třeba i dost prodělat.
Co jsou ty další soukromé investice?
Moje největší investice je samozřejmě do Havel & Partners a One Family Office. V minulosti jsem ale také nakoupil nemovitosti – buď distressed assets, které jsme získali za skvělých podmínek, tedy pod cenou, anebo byty a bytové domy, kde jsem využil dlouhých hypoték s nízkými úroky.
Bylo to pro mě zajímavé kvůli páce, kdy jsem hypotékou financoval někde na úrovni osmdesáti procent při úrocích na Slovensku okolo jednoho procenta a v Česku okolo dvou, s fixací na pět až deset let. Takže jsem jen využil načasování. Mám dost peněz ve venture kapitálu, měl jsem štěstí na výběr fondů – zejména Credo a RockawayX mi vydělaly na veškeré další VC investice.
Naopak postupně vyprodávám své portfolio přímých investic do středních a menších českých a slovenských firem, tam jsem naopak v některých případech prodělal a měl řadu nehezkých lidských zkušeností s neseriózními partnery. Prostě už se chci držet je velmi profesionálního investování se samými chytrými, bohatými a úspěšnými lidmi, a o tom One Family Office je.
Z kolika procent se na investicích do projektů vždy podílí One Family Office?
Pokud aranžujeme nějakou velkou investici, vždy do ní jako zakladatelé a partneři sami vkládáme nejčastěji kolem patnácti procent. Může to být až padesát u menších investic, nebo můžeme investici pokrýt úplně sami. Pokud chceme jít našim partnerům příkladem, musíme mít alespoň těch patnáct. U všech investic navíc musíme aktivně manažersky či poradensky být, nikdy to není tak, že bychom jen zprostředkovávali příležitost.
Jsou naopak investice, které si necháváte jen pro sebe?
Nezaměřujeme se na investice, které si úspěšný člověk může dělat sám, ke kterým nás nepotřebuje. Typicky kapitálové trhy – sami pro sebe do nich přitom investujeme, máme na kapitálové trhy velmi silný tým.
Příležitosti vidíme v tom, co by sami naši obchodní partneři dělat nemohli: například jít za velkým developerem a alokovat do jednoho projektu 100 až 500 milionů korun, anebo do private equity či venture kapitálu, do USA či Indie, kam je třeba kapitál 10 až 20 milionů dolarů.
Letos se enormně koncentrujeme na zahraniční private equity fondy, jako bezpečnou podobu diverzifikace ven z naší zkoušené ekonomiky.
Proč?
Když se podíváme na českého miliardáře anebo stomilionáře, většinou má obrovskou alokaci v nemovitostech, nepoměrně oproti lidem z jiných států. Pak má samozřejmě alokace ve svém podnikání, občas v akciích a dluhopisech, ale extrémně podalokovaní jsou v oblasti globálních private equity fondů, hedgeových fondů a mezinárodních venture kapitálových fondů. Takže v první řadě za nimi jdeme s tím, co nemají.
Ze střednědobého a dlouhodobého pohledu považujeme za nutné diverzifikovat investice i do aktiv mimo Evropu. Trend stárnutí populace je skutečností a z modelů vyplývá, že okolo roku 2050 se budeme v Evropě pohybovat okolo poměru dvou pracujících na jednoho seniora ve věku pětašedesáti let a více. To bude vytvářet obrovský tlak na veřejné rozpočty a jen málokterý politik bude ochoten proti vůli šedivých voličů prosazovat tolik potřebné reformy.
Pokud bude v tento moment český miliardář uzavřen v českém rybníku a typicky ještě v nemovitostech, je pravděpodobné, že bude zatížen rostoucí měrou nejrůznějších veřejnoprávních odvodů a regulací. Námi vytvářené nadační a holdingové struktury a skladba assets naopak umožňují maximální mezinárodní flexibilitu.
Proč čeští miliardáři v private equitynejsou?
Jednak mají tyto fondy dost vysoké minimální hranice vstupu, takže kvůli kapitálu, museli by do nich dávat obrovské částky. Za druhé je velmi složité vše načasovat a daňově a právně podchytit. Může to být práce na deset let, plus fondy vůbec vyhledat a vyhodnotit…
V jakém konkrétním fondu tedy jste?
Můžu zmínit fond, do kterého jsme spolu s našimi partnery uzavřeli první kolo financování před Vánoci, a to je softwarový fond Vista. Patří do první světové desítky a zároveň je vedle Thoma Bravo nejznámější softwarový fond na světě.
Jak velkou investici jste tam museli poslat?
Tam byla potřeba docela velká investice, je to relativně uzavřený fond a dosud neměl ze střední a východní Evropy významnější investory. V prvním kole jsme tam zainvestovali 15 milionů dolarů, do konce dubna bychom chtěli přidat s našimi koinvestory dalších 10 milionů.
Když to vše popisujete, působíte spíš jako byznysmen než právník…
Ano, asi je zřejmé, že rolí člověka, řídícího firmu s tři sta padesáti právníky a daňovými poradci, skupinu s více než tisícovkou zaměstnanců a investice v miliardách, není psát právní dokumenty. V rámci Havel & Partners přes patnáct let funguji tak, že si neúčtuji přímo klientům za své konzultace a poradenství, ale platí jen služby kanceláře.
Typicky tak řeším s kolegy jen ty nejkomplexnější, případně nejrizikovější případy. Většinou jde o případy, kdy klient řeší nějaké zcela zásadní ohrožení jeho podnikání nebo přímo jeho osoby. Jsou to případy s přesahem do trestního práva, vyšetřování, či mediální a PR ochrany. Anebo se mnou klienti naopak konzultují věci strategického rozvoje jejich podnikání a případně i zajištění jejich financovaní.
Nakolik vám ale znalost práva v byznysu pomáhá?
Jako právník pracuji od roku 1995, a od té doby jsem měl možnost potkat opravdu strašně moc chytrých a úspěšných lidí a vidět tisíce projektů, úspěšných i neúspěšných. Je pro mě zásadní mít tři dekády zkušeností jako poradce, podnikatel, manažer i investor – až pak si můžu ve svých padesáti dovolit říci, že toho už umím dost, abych mohl dát dohromady One Family Office.
A to pořád jen za předpokladu, že přizvu i řadu z nejlepších lidí, které jsem za ta léta potkal, a budu mít kolem sebe zkušený tým. Kdybych za sebou neměl tuto unikátní historii, nikdy bych si nedovolil založit takový projekt, ani finančně, ani zkušenostně. A nikdy bych nebyl schopný složit takový, troufnu s říci, „star tým“, protože by se se mnou kolegové z managementu ani z advisory boardu vůbec nebavili. Tak teď už to jen nesmíme pokazit…
Jak se teď daří Havel & Partners?
Za loňský rok jsme měli plán růstu obratu o třináct až patnáct procent, podařilo se nám vyrůst o 16,5 a ziskovost rostla ještě víc. Hlavně se nám ale daří kvalitu promítat do zvyšování ceny služeb, za nízké ceny jsme byli léta pranýřováni konkurencí.
Kolik dnes tedy stojí hodina vašeho právníka?
Nejraději bychom byli, kdybychom nedostávali zaplaceno jen za hodiny, ale klienti nám platili i za samotný výsledek naší práce podle jejího přínosu. To ale samozřejmě u právníků nejde ve většině případů.
S hodinovou sazbou se obecně pohybujeme okolo čtyř tisíc korun, ale je to velmi různé. Při složitých věcech to může u jednotlivých lidí být až sedm tisíc pro nejseniornější partnery, naopak když se jedná o objemovou záležitost, může sazba klesnout ke třem tisícům. Naše sazby na mezinárodním trhu jsou pak o třicet až sedmdesát procent vyšší.
Při představení One Family Office jste zmínil mezinárodní ambice – i to, že se shodují s ambicemi advokátní kanceláře.
Je pro nás extrémně zajímavá Dubaj, kde Peter Bálint dlouhodobě žije a má tam vazbu na místní byznysovou komunitu i na největší nekrálovský family office, který spravuje asi deset miliard dolarů. Číslo dvě je Frankfurt, takže pracujeme pracujeme na tom, abychom otevřeli naše zastoupení i tam. Bude to i pro Havel & Partners jediná západní pobočka.
Není německý právní trh docela nepropustný?
My si s tamními kancelářemi nebudeme konkurovat, naše kancelář zde bude zastoupením střední a východní Evropy. V Německu má řada subjektů, místních i mezinárodních, zájem se střední a východní Evropou dlouhodobě spolupracovat, proto věřím, že jim tu spolupráci umožníme lepší.
Zatím máte kancelář v Česku a na Slovensku, jak významně se slovenská pobočka podílí na tržbách?
Asi desíti procenty, ale další významnou část české bilance pak tvoří Slováci, kteří působí v Česku. Mezi našimi klienty jsou logicky nejčastěji Češi, poté jsou to Slováci a pak Němci, respektive všechny tři německy hovořící země dohromady. I proto jsou pro nás tyto státy logické z hlediska přímého zastoupení. Až na čtvrtém místě jsou klienti z USA.
A další země?
Z těch velkých center je to pak New York, Londýn a Curych. Do New Yorku se neženeme, bylo by to extrémně drahé a my bychom tam byli zcela nevýznamní. V Londýně žije dlouhodobě byznysová partnerka Kateřiny Zychové, akcionářka Verdi Capital Anita Khosla, a jsme rádi, že jejím prostřednictvím tam máme strategické partnerství. Nyní řešíme, jak uchopit Curych, který je z hlediska family offices businessu zásadní. Vybíráme člověka, který by nás tam zastupoval.
Pozůstalostní řízení trvají i několik let. Včasné řešení může pozůstalým zásadně usnadnit život, upozorňuje Jiří Kunášek, partner právní kanceláře Havel & Partners, v níž se podílí na vedení skupiny pro oblast dědického práva.
Jak se postupuje, když v případě smrti neexistuje závěť, dědická smlouva ani jiný institut?
Postupuje se podle zákona, který dědice rozděluje do šesti dědických tříd. Většinou majetek přechází na dědice z 1. třídy, kam patří manželky a manželé a děti. Ti si pak dědictví dělí stejným dílem. Pokud se ale nenajdou dědicové podle zákonných pravidel v 1. třídě, majetek přechází na dědice z 2. třídy a tak dále. V praxi může mít zákonná posloupnost zásadní důsledky pro rozložení rodinného majetku.
Například jaké?
Máte třeba jediného syna. Je úspěšný, nabyl významnou část rodinného majetku a stará se o něj. Zatím se neoženil a nemá děti. Už rok žije v domácnosti společně s partnerkou, kterou jste viděli jen párkrát. Kdyby se stalo neštěstí a syn po sobě nenechal závěť, dědí podle zákona podstatnou část rodinného majetku právě partnerka. Mnoho lidí si také neuvědomuje, že když mají s partnerem děti, ale nejsou manželé, není pozice druhého partnera optimální a zabezpečená. Dědictví prakticky výhradně přechází na děti.
Jak tedy takovým situacím předcházet?
Základem je alespoň sepsání závěti, ideálně před notářem, kdy odpadá riziko ztráty a otázky pravosti. Závěť lze ale odvolat či změnit a dědicem ustavit kohokoli jiného. Větší míru jistoty tak může dát dědicům dědická smlouva. Je možné jmenovat i správce pozůstalosti. U jednotlivců s větším majetkem jsou pak vhodnější instrumenty typu nadační a svěřenské fondy nebo řešení v rámci family office.
Na trh přichází ONE FAMILY OFFICE, inovativní multi family office poskytující nový rozměr v oblasti profesionální správy a ochrany majetku. Pro bonitní rodiny a jednotlivce zajišťuje komplexní poradenské služby s mezinárodním přesahem a maximálním klientským komfortem. ONE FAMILY OFFICE vznikl ve spolupráci s největší česko-slovenskou advokátní kanceláří HAVEL & PARTNERS. Sdružený majetek zakladatelů, partnerů a omezeného okruhu obchodních přátel, kteří se podílí na platformě ONE FAMILY OFFICE, dosahoval k 1. 1. 2024 hodnoty 7,5 mld. Kč. Spojením s dalšími vytipovanými či už předjednanými partnery by pak měl již během roku 2024 dosáhnout částky 1 mld. USD, která je nezbytná pro úspěšné působení na mezinárodním trhu. Seniorní členové týmu ONE FAMILY OFFICE působí v Londýně a v Dubaji; v roce 2024 připravuje multi family office rozšíření působení o zastoupení v Curychu a Frankfurtu.
Samotný servis ONE FAMILY OFFICE je založen na komplexních poradenských službách pro bonitní rodiny a jednotlivce s disponibilním majetkem od 10 mil. USD (komplexní služby), nicméně jednotlivé koinvestiční příležitosti pak ONE FAMILY OFFICE přináší i pro partnery s disponibilním majetkem od 1 mil. USD. Bonitních osob s disponibilním majetkem nad 1 mil. USD je podle dostupných dat a studií v ČR a SR cca 50 tisíc, osob s celkovým majetkem nad 10 mil. USD pak něco mezi 3 až 4 tisíci.
„Když dosáhnete úspěchu v podnikání anebo jiné činnosti a podaří se vám vybudovat určitý objem majetku, přichází otázka, jak ho efektivně spravovat, aby neztrácel hodnotu a dál se rozvíjel. Tuto otázku jsme řešili i my sami. Už v roce 2012 jsme začali postupně vytvářet systém pro komplexní správu, ochranu a finanční řízení našich vlastních aktiv vybudovaných díky našemu působení v advokacii. Teď po více než 10 letech umožňujeme dalším obchodním přátelům stát se jeho rovnocennou součástí a na partnerském principu využívat výhod našeho multi family office. Pro tyto účely jsme založili společnost ONE FAMILY OFFICE, která umožňuje nejen sdílení zkušeností a koinvestičních příležitostí na klubovém principu, ale i participaci na společných projektech a užší propojení zúčastněných osob a rodin,“ říká Jaroslav Havel partner ONE FAMILY OFFICE a také řídící partner advokátní kanceláře HAVEL & PARTNERS.
ONE FAMILY OFFICE se sídlem v Praze je entitou pro správu soukromých investic společníků společnosti HAVEL & PARTNERS, která je největší advokátní kanceláří ve střední Evropě. Spravuje především fondy partnerů HAVEL & PARTNERS a několika blízkých obchodních přátel. Zaměřuje se na management investic a funguje nezávisle na hlavní činnosti HAVEL & PARTNERS v oblasti právních služeb.
Nedílnou součástí unikátní kombinace služeb ONE FAMILY OFFICE je přístup ke špičkovému servisu v oblasti právní ochrany, správy rizik, daňového a účetního poradenství, corporate finance, péče o zdraví či zajištění ochrany bezpečnosti osob či dat anebo ochrana dobrého jména a pověsti. Profesionální tým se také postará o splnění všech zákonných povinností včetně administrativy. ONE FAMILY OFFICE zároveň přináší svým obchodním partnerům také rozsáhlé možnosti koinvestic v ČR i v zahraničí včetně jejich pravidelného vyhodnocování.
Tým tvoří 15 špičkových investičních profesionálů s mimořádnými zkušenostmi ze zahraničí i z největších česko-slovenských finančních skupin či family officů, včetně 4 partnerů, a také podpůrný tým skupiny pro privátní klienty advokátní kanceláře HAVEL & PARTNERS čítající cca 50 právních, daňových a účetních poradců s výjimečným know-how v oblasti služeb správy a ochrany majetku. Spolu s Jaroslavem Havlem je dalším partnerem ONE FAMILY OFFICE za poradenskou část i David Neveselý z advokátní kanceláře HAVEL & PARTNERS, který má ve ONE FAMILY OFFICE na starosti oblast ochrany majetku a jeho strategické správy. „Zabezpečujeme komplexní služby strukturování držby, ochrany a dlouhodobé správy privátního i podnikatelského majetku. A to včetně odpovídajícího rozsahu fiduciární a trustové služby – zejména s ohledem na velmi frekventovaná privátní nadační a holdingová řešení. Soustředíme se na ochranu majetku před negativními vlivy i dopady rodinných bouřek či nešťastných událostí,“ přibližuje Neveselý.
Rolls royce v oblasti investic
Partnerkou ONE FAMILY OFFICE odpovědnou za investice je i výkonná ředitelka investiční společnosti Verdi Capital Kateřina Zychová, jež má mnohaleté zkušenosti z práce pro velké investiční banky na newyorské Wall Street a v londýnském City. „Ve ONE FAMILY OFFICE analyzujeme a vyhodnocujeme příležitosti, do kterých chceme sami investovat. Díky šíři mezinárodních i místních kontaktů máme k dispozici unikátní rozsah znalostí – pravidelné informace od analytiků top globálních investičních bank, švýcarských či londýnských privátních bank, ale i předních asset manažerů z regionu střední a východní Evropy, informace z private ekvity, venture kapitálových i hedgeových fondů. Podle našich zjištění nabízíme jedinečnou nabídku služeb multi family office výjimečnou v našem regionu svým rozsahem informací, týmem odborníků a mezinárodním dosahem. Věříme, že v tomto jsme naprosto unikátní a můžeme bonitním rodinám poskytnout vynikající analytické a investiční zázemí,“ popisuje Kateřina Zychová.
Na pozici partnera působí ve společnosti také Peter Bálint, který v minulosti pracoval v předním slovenském single family office nebo jako portfolio manažer hedgeových fondů. Ve ONE FAMILY OFFICE má na starosti zahraniční investice. „Obchodním partnerům chceme představit příležitosti, které jsou zde nedostupné a které v našem regionu dosud v zásadě nikdo nedělal. Chceme zprostředkovat top jména – rolls royce v oblasti investic, private equity, venture kapitálu, hedgeových fondů či jiných alternativních investic,“ uvádí Bálint. Zásadní je přitom ale bezpečnost investic, která má vždy přednost před potenciálně vyšším výnosem.
Mezinárodní dosah
Základním odlišením, a i důvodem vzniku ONE FAMILY OFFICE byla potřeba investovat efektivně a mezinárodně. „Proto jsme oslovili profesionály s investičními zkušenostmi v zahraničí. Inspirací pro nás jsou i zásady Warrena Buffetta a Charlieho Mungera ze společnosti Berkshire Hathaway, kteří jsou považováni za nejlepší investory od druhé světové války, a vycházíme také z principů Raye Dalia, který vybudoval společnost Bridgewater, jednu z nejvýznamnějších soukromých společností ve Spojených státech,“ doplňuje Jaroslav Havel.
Seniorní členové týmu působí kromě ČR a SR i přímo v Londýně a v Dubaji. Aktuálně připravuje multi family office zastoupení také v Curychu a Frankfurtu, kde chystá přímé zastoupení zároveň i advokátní kancelář HAVEL & PARTNERS.
Struktura ONE FAMILY OFFICE v zahraničí investuje a plánuje investovat do akcií dluhopisů, ale i do špičkových hedgeových fondů, private ekvity fondů a venture kapitálových fondů, zejména v USA. Dále pak i do individuálních privátních dealů v oblasti venture kapitálu, growth ekvity i IPO na zahraničních burzách, či do různých nemovitostních fondů nebo individuálních nemovitostí.
Servis ONE FAMILY OFFICE je zaměřený na bonitní rodiny a jednotlivce, mezi nimi mohou být úspěšní podnikatelé nebo manažeři, kteří mají po desetiletích praxe nashromážděnou významnou část svého privátního majetku; ale patří mezi ně i vrcholoví sportovci s výjimečným příjmem, jejichž kariéra může náhle skončit a hledají někoho, kdo jim pomůže jejich dosavadní majetek chránit a dále rozmnožovat. Expertizu mohou využít i úspěšní lidé na sklonku své profesní cesty, kteří nemají nástupce v oblasti ochrany a správy majetku a hledají v tomto směru funkční řešení pro rodinu a další generace.
Úspěch spojuje
Vedle specializovaných týmů zaměřených na investiční příležitosti, poradenství v oblasti správy majetku, concierge služby, fiduciární servis nebo filantropii, se ONE FAMILY OFFICE může opřít také o tzv. advisory board. Jde o volné sdružení respektovaných osobností z oblasti investic, ekonomiky a businessu složené ze zástupců podnikatelů, investorů a vysoce postavených manažerů, klientů a obchodních přátel skupiny. Cílem této neformální platformy je dlouhodobě rozvíjet business, sdílet zkušenosti a know-how i investiční nápady a příležitosti, a dál podpořit intelektuální, vztahový a finanční rozvoj skupiny ONE FAMILY OFFICE, jejich členů a partnerů.
„Obchodním partnerům ONE FAMILY OFFICE chceme umožnit využít naše intelektuální a vztahové know-how včetně marketingu či business developmentu tak, abychom společně ochránili náš majetek. Zakládáme si přitom na pevných hodnotových pilířích, jako jsou strategické uvažování, individuální přístup, špičkový tým a budování dlouhodobých partnerství. Jsme totiž přesvědčení, že úspěch není pouze o krátkodobých ziscích, ale o vizi, trpělivosti a důrazu na hodnoty a etiku,“ uzavírá partner ONE FAMILY OFFICE Jaroslav Havel.
V 16. ročníku soutěže Právnická firma roku v České republice opět získala největší česko-slovenská advokátní kancelář HAVEL & PARTNERS cenu pro nejlepší domácí kancelář a stala se zároveň i klientsky nejoblíbenější kanceláří. Obě tato ocenění si odnáší HAVEL & PARTNERS již čtvrtý rok po sobě. Specializované týmy kanceláře dále zvítězily též v oborových kategoriích Správa majetku, Developerské a nemovitostní projekty a Zdravotnické právo.
“Po předchozích covidových letech a loňském roce ovlivněném válečným konfliktem na Ukrajině i rok 2023 vyžadoval nadále naši plnou pozornost a soustředění na klientské potřeby související zejména s ekonomickými změnami, které měly zásadní dopad do mnoha byznysových odvětví. Vážíme si proto zisku ocenění v rámci soutěže Právnická firma roku a věříme, že tyto vynikající výsledky jsou odrazem našeho intenzivního úsilí a skvělé profesionality našeho týmu,“ říká Jaroslav Havel, řídící partner kanceláře. „Společně jsme dokázali, že tvrdá práce, integrita a nekompromisní kvalita jsou klíčem k úspěchu, za což patří dík všem kolegům a kolegyním. Děkuji i všem našim klientům za jejich dlouhodobou důvěru, která nás nadále zavazuje k tomu, abychom pracovali na dalším zlepšování a rozšiřování našich právních, daňových a poradenských služeb a zůstávali jim nadále spolehlivým partnerem, ať už současnost i budoucnost přinesou jakékoli nové výzvy,“ pokračuje Jaroslav Havel.
Vedle ocenění pro nejlepší domácí kancelář a ceny za klientské služby v rámci české soutěže Právnická firma roku nyní dosáhl specializovaný tým pro služby privátním klientům i na prvenství v oborové kategorii Správa majetku. Cena v této kategorii se letos udělovala vůbec poprvé. Tým kanceláře se stará o privátní i majetkové záležitosti více než 250 prominentních klientů a jejich rodin. Jde o třetinu nejbohatších Čechů a Slováků a nejvýznamnější české a slovenské podnikatele i investory, včetně řady úspěšných žen. O privátní klienty pečuje stabilní tým 10 partnerů a celkem 45 zkušených právníků a daňových odborníků. Kancelář aktuálně rozšiřuje portfolio služeb o multi family office s názvem ONE FAMILY OFFICE, který nabídne špičkové služby v oblasti ochrany, správy a administrace majetku.
„Máme dlouholeté zkušenosti s prací pro privátní klientelu, náš specializovaný tým funguje už od roku 2008, kdy vznikl jako vůbec první na trhu. V Česku i na Slovensku jsme realizovali stovky rodinných holdingů a struktur držby, desítky privátních nadačních či svěřenských řešení. Spolu s dalšími společníky kanceláře jsme dokázali vybudovat úspěšnou firmu a i díky této naší osobní zkušenosti můžeme klientům nabídnout vedle špičkového poradenského servisu i naše manažerské a investorské know-how,“ říká partner zodpovědný za vedení týmu pro privátní klienty David Neveselý.
Po loňském vítězství v kategorii Developerské a nemovitostní projekty obhájil toto ocenění tým HAVEL & PARTNERS v soutěži i letos. Na oblast stavebnictví a na nemovitostní právo se v kanceláři specializuje přes 30 právníků včetně 8 partnerů. „Ročně pracujeme na 20 až 30 nemovitostních transakcích, které svým rozsahem patří k největším na trhu. Letošní rok byl však velice specifický s ohledem na situaci na nemovitostním trhu, kdy ubylo velkých akvizičních transakcí. O to více jsme se soustředili na poskytování právních služeb v oblasti povolování staveb, veřejného práva, legislativy a modernizace stavebních předpisů a na to, abychom klienty a jejich investice či projekty pomohli ochránit před ekonomickými výkyvy. Zároveň klientům pomáháme hledat cestu, jak spojit inovace s udržitelností a vyhovět nejen současným požadavkům trhu, ale také nárokům přísnějších environmentálních norem,” komentuje události na nemovitostním trhu partner Lukáš Syrový.
Tým HAVEL & PARTNERS zvítězil taktéž v kategorii Zdravotnické právo. Ocenění v této oblasti získala kancelář již v roce 2021 a ve stejné kategorii zvítězila letos také ve slovenské soutěži Právnická firma roka. Kancelář se na farmaceutický a zdravotnický sektor (Life Sciences) a jeho právní regulaci zaměřuje již od roku 2009. „Náš tým farmaceutických a zdravotnických specialistů je s více než 13 právníky a právničkami jedním z nejzkušenějších a největších v České republice a na Slovensku. Poskytujeme široké portfolio služeb klientům z farmacie a zdravotnictví, biotechnologickým společnostem, telemedicínským startupům i dalším klientům, kteří požadují poradenství ohledně související regulace a obchodních příležitostí,“ uvádí Kateřina Slavíková, partnerka, která se podílí na vedení specializovaného týmu pro oblast zdravotnického práva.
V 17 odborných kategoriích byla dále kancelář zařazena mezi velmi doporučované kanceláře (tzv. top tier). Dle výsledků letošního ročníku i všech předešlých ročníků soutěže Právnická firma roku zůstává HAVEL & PARTNERS nadále podle počtu všech nominací a titulů nejúspěšnější a nejkomplexnější advokátní kanceláří v České republice.
Slavnostní galavečer ku příležitosti předávání cen soutěže Právnická firma roku, kterou pořádá společnost EPRAVO.CZ pod záštitou Ministerstva spravedlnosti a České advokátní komory, se uskutečnil v pondělí 6. listopadu v Praze na Žofíně.
Když si zlomíte nohu, chcete určitě, aby se o vás postaral ten nejlepší chirurg či ortoped. Podobně by to mělo být i u rodinného majetku. Jeho profesionalizovaná správa se dostává do popředí i díky tomu, že rodinné nástupce podnikatelů, kteří dokázali vybudovat v posledních 30 letech významné bohatství, teď čeká nelehký úkol. A to zajistit správu majetku tak, aby neklesala jeho hodnota a výnosy dál zabezpečovaly rodinu. Stále častěji se proto dostává do popředí pojem multi family office. Jedna unikátní multi family office s mezinárodním dosahem vzniká pod křídly advokátní kanceláře Havel & Partners.
Family office obecně funguje na půdorysu jednoduchých a běžných právních a daňových řešení, která na míru konkrétní rodině dohromady poskládají robustní a bezpečný, ale zároveň flexibilní systém pravidel a vztahu pro správu majetku i podnikání. Multi family office pak funguje obdobně, jen pro více rodin najednou.
Family office zahrnuje strukturu držby, správy a ochrany majetku, která umožnuje chránit, zhodnocovat, investovat a rozvíjet rodinný majetek, ale zajišťuje i rozumnou či zásluhovou distribuci výnosů k rodinným příslušníkům či pro filantropické a dobročinné aktivity. Jde o profesionální tým odborníků, kteří mohou ve spolupráci s rodinou zabezpečovat alokaci části majetku, kontrolu investic a důsledné řízení souvisejících rizik. Pomohou správně daňově i právně ošetřit majetek, postarají se o evidenci a plnění všech zákonných povinností včetně administrativy.
„Když člověk pečuje o své zdraví, navštěvuje lékaře a odborníky v daném oboru. Ti vám provedou detailní screening, identifikují neduhy a řeknou vám, jak s nimi bojovat a jak o sebe pečovat, abyste se dlouho těšili z kvalitního života se svými blízkými. V rámci family office děláme totéž s rodinným majetkem,“ vysvětluje David Neveselý, partner advokátní kanceláře Havel & Partners, který zde vede skupinu pro služby privátním klientům.
SDÍLENÍM K ÚSPĚCHU
Multi family office pak oproti klasické struktuře family office nabízí stejné špičkové profesionální služby, ale jejich sdílení mezi více rodinami umožňuje diverzifikaci nákladů na správu majetku a části investiční strategie. To je ve výsledku efektivní pro všechny zúčastněné rodiny, protože taková multi family office slouží klientům s podobnými finančními cíli nebo hodnotami.
Ve srovnání s jednotlivým klientem má také multi family office lepší pozici u zahraničních správců majetků či u bank, s nimiž jedná o investiční spolupráci. Klienti tak mají lepší přístup k investičním příležitostem s možností zajímavých výnosů, které se často nedostanou ani na veřejnost.
Takové řešení nyní nabídne svým klientům i advokátní kancelář Havel & Partners, která aktuálně model multi family office testuje na vlastním majetku a ve spolupráci s několika významnými klienty a vybranými společníky kanceláře.
Nová multi family office zajistí pro klienty profesionální služby a zastoupení v Praze, Brně i Bratislavě a díky spolupráci se zahraničními specialisty zároveň i propojení se světovými destinacemi, jako jsou New York, Londýn, Dubaj, Frankfurt nebo Curych. Struktura obsáhne v kombinaci vlastních aktiv a aktiv pod správou od počátku objem přes 10 miliard korun.
„Půjde o kombinaci investičních profesionálů s rozsáhlými zkušenostmi, tým doplní i naši elitní právní a daňoví specialisté a další odborníci z prostředí českých a slovenských investičních fondů a společností,“ popisuje David Neveselý.
Z GENERACE NA GENERACI
Už i v Česku se mohou podnikatelé spolehnout na výhody struktury správy majetku, které vycházejí ze zkušeností nejbohatších rodin světa. Ať už jde například o rodinu ropného magnáta Johna D. Rockefellera nebo zakladatele společnosti Microsoftu Billa Gatese. Struktury typu family office využívají u nás širokých možností, které nabízí od roku 2014 občanský zákoník a které byly do té doby doménou výhradně západního světa.
Jde o instituty dědického práva i nadační, ale také svěřenské fondy. Právě ty si díky následnému zasazení do daňového systému získaly rychle značnou popularitu. Efektivní nastavení pomáhá ochránit majetek do budoucna před dopady rodinných událostí, nečekaných tragédií či nevydařených rodinných vztahů, které by mohly způsobit rozdrobení rodinného majetku. Cílem je přitom nejen správa finančních aktiv, ale i investice do nemovitostí a dalšího majetku nebo zajištění efektivního přesunu majetku rodiny z generace na generaci.
SLUŽBY NAD RÁMEC
Řada lidí svěří správu rodinného jmění poradcům, kteří nemají vlastní zkušenost s budováním a udržováním jmění v takovém objemu, přitom zkušenost hraje – právě jako třeba v medicíně – klíčovou roli. „Máme v oblasti služeb pro privátní klienty skutečně dlouholeté zkušenosti a disponujeme největším týmem na trhu. V Česku i na Slovensku jsme realizovali stovky rodinných holdingů a struktur držby, desítky privátních nadačních či svěřenských řešení. Naší přidanou hodnotou navíc je, že jsme sami úspěšní v byznysu. Povedlo se nám vybudovat nejúspěšnější česko-slovenskou advokátní kancelář. Můžeme tak vedle špičkových právních znalostí klientům nabídnout i naše manažerské a investorské know-how,“ říká řídící partner kanceláře Jaroslav Havel.
Služby advokátní kanceláře Havel & Partners pro privátní klienty jdou přitom nad rámec právního a daňového poradenství. Odborníci se v rámci family office mohou postarat i o neoblíbené činnosti, jako například placení účtů, komunikaci s úřady a s bankami, řešení pojištění či záležitostí kolem správy nemovitostí atd.
Privátní rodinné záležitosti pak řeší pro klienty i specializovaný tým pro dědické a rodinné právo. Ten nabízí komplexní služby v oblasti sňatků či rozvodů nebo složitých dědických sporů.
„S přibývajícím věkem postupně každý pochopí, že nejvíc přece nezáleží na penězích, ale na zdraví. Řada rodin tak u nás vyhledává i profesionální nadstandardní zajištění péče o zdraví členů rodiny, které nabízíme nejvýznamnějším klientům,“ popisuje Neveselý.
Kancelář zajišťuje špičkový servis i při řešení závažných problémů či krizových situací, které ohrožují klientovu reputaci, bezpečnost či ekonomickou stabilitu. „Jde o zcela unikátní službu s vysokou přidanou hodnotou, která odvrací fatální škody a často likvidační negativní dopad na člověka či firmu. V tomto rozsahu ji na trhu žádná jiná advokátní kancelář či poradenská společnost nenabízí,“ dodává David Neveselý.
Společnost HAVEL & PARTNERS s.r.o., advokátní kancelář zavedla vnitřní oznamovací systém v souladu se zákonem č. 171/2023 Sb., o ochraně oznamovatelů. Společnost vyloučila z možnosti využití vnitřního oznamovacího systému osoby, které pro společnost nevykonávají pracovní nebo jinou obdobnou činnost uvedenou v § 2 odst. 3 písm. a), b), h) nebo i) uvedeného zákona.
